シェル会社

パナマ文書の暴露や、バミューダ、ルクセンブルク、スイスといった国々におけるオフショア・シェル・カンパニーの拡散は、シェル・カンパニーに対する各国の関心を改めて高めている。脱税、実質的所有者の隠蔽、犯罪収益の洗浄など、金融犯罪を可能にすることが多いため、現在、シェル・カンパニーの正当性が議論されている。シェル・カンパニーは法的な存在であるにもかかわらず、その悪用によって規制当局の悪夢となっている。最近、シンガポール金融管理局がシンガポールのオンショア・シェル・カンパニーを取り締まったように、世界中の司法管轄区がシェル・カンパニーの利用を厳しく監視している。 

マネーロンダリング（資金洗浄）は世界中でますます独創的になっている。彼らは多くの場合、複雑な所有構造を持つペーパーカンパニーを利用し、所有権を何層にも分けている。最終的な目的は、実質的所有権の検出を回避し、資金源を隠すことである。このため、シェル・カンパニーはマネー・ロンダリング防止法やテロ資金供与対策法の適用範囲に入っている。その結果、多くの国でシェルカンパニーの設立が禁止される一方、設立を認める国も出てきているが、同時に関連するリスクの軽減も検討されている。 

シェル・カンパニーとは何か？ 

シェル・カンパニーとは、法的には法人格を持ちながら、郵送先住所のみを利用して設立された会社のことである。金融取引を除き、独立した業務や事業活動はほとんど行っていない。シェル・カンパニーは原則として、金融資産以外の重要な資産を持たない。その結果、収益を生まない。ほとんどの場合、従業員は限られているか、まったくいない。 

伝統的に、シェル・カンパニーは、登記や資金調達などの事業立ち上げ活動や、オフショア金融センターや国の規制の緩さを利用するために使用されてきた。また、敵対的買収の演出、訴訟からの資産保護、海外市場への投資などにも利用されている。 

しかし、合法的なビジネス目的だけでなく、マネーロンダリングや脱税を含む違法行為を容易にするために、ペーパーカンパニーが利用されている。 

なぜシェル・ファームはハイリスクとみなされるのか？

シェル・カンパニーは、PEPsPolitically Exposed Persons：政治的に露出している人物）によって個人的な金銭的利益のために悪用されているだけでなく、脱税者や犯罪者によっても、違法行為や疑わしい収入の痕跡を隠すために悪用されている。 

シェル企業は、しばしば違法行為に利用される： 

•  マネーロンダリング：資金の出所や所有者の構造を隠すこと。 
• 脱税：脱税：複雑な構造を持つペーパーカンパニーを通じ、個人の所得とみなされないように所得を隠すこと。 
• 違法行為：麻薬、恐喝、賄賂、汚職。 
• テロ資金調達活動：武器の供給、暴動のスポンサー、テロリストへの資金提供。 
• 市場操作：個人的利益のために株価を人為的につり上げること。 

有利な海外市場へのアクセスは、マネーロンダリングやテロ資金調達の手段として、オフショアのシェルカンパニーを利用する個人を誘い込んでいる。従って、金融機関は警戒を怠らず、贈収賄、汚職、人身売買、麻薬密輸などの違法な利益や活動を隠すための資金洗浄所として、そのような事業体を利用しないようにすることが期待されている。金融機関は、シェル・カンパニーとの関係構築から生じるリスクを軽減するための厳格な対策を必要としている。 

タクソノミ

シェル会社のリスク評価には、さまざまな要素が赤信号とみなされる。 シェル会社: 

- 疑わしい活動の有無
- 高リスクの金融センターまたは制裁体制とみなされる登録国・運営国。
- 受益者情報およびML/TF リスクへのエクスポージャー。
- シェル会社またはその取締役に関する 不利なメディアまたは否定的なニュース。
- シェル会社の取締役が非適格取締役に属しているかどうか。

- 金融取引の規模と複雑さ。 

- 偽の金融取引、または負債のない新会社への金融資産の譲渡。 

- 請求書番号のみを参照先とし、特定の目的を持たず、商品またはサービスに対する高額な支払いを複数回行うこと。 

- 他の代理店、または複数のペーパーカンパニーとの関わり。 

- リスクの高い顧客とのつながり。 

- シェルファームと同じ住所を共有する企業との取引。 

- 電信送金を受け取る受益者の種類 

- 会社プロファイルに合致しない不審な電信取引や活動履歴。 

- 同社株は高いプレミアム価格で売られた。 

- その会社の買い手や投資家は、石炭やエネルギーなどの取引を報酬として与えた。